في كلمات قليلة
يشهد التأمين على الحياة في فرنسا نمواً غير مسبوق، محققاً أرقاماً قياسية في جمع الأموال. يتجه الفرنسيون بشكل متزايد نحو هذا الخيار بفضل ربحيته ومزاياه الضريبية، على خلفية انخفاض عائدات أدوات الادخار التقليدية وبطء سوق العقارات.
يشهد سوق المدخرات المالية في فرنسا تحولاً ملحوظاً. ففي الوقت الذي تتراجع فيه جاذبية أدوات الادخار التقليدية ويتباطأ تعافي سوق العقارات، يكتسب التأمين على الحياة (المعروف بـ assurance-vie) شعبية متزايدة بين الفرنسيين.
هذا النوع من الادخار، الذي يجمع بين عناصر التأمين والاستثمار، "يستعيد مكانته في قلوب الفرنسيين"، مسجلاً أرقاماً قياسية جديدة.
في مارس الماضي، بلغ صافي التدفقات (الودائع ناقص عمليات السحب) في عقود التأمين على الحياة مستوى مذهلاً قدره 4 مليارات يورو. يعد هذا أفضل أداء لشهر مارس منذ خمسة عشر عاماً. ومنذ بداية العام وحتى نهاية مارس، بلغت إجمالي الاشتراكات (المدفوعات فقط) ما يقرب من 50 مليار يورو، بزيادة 4% مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي، وهو أيضاً رقم قياسي.
يشير الخبراء إلى أن جاذبية التأمين على الحياة تتزايد بفضل ربحيته ومزاياه الضريبية الكبيرة التي تميزه عن أنواع الادخار الأخرى.
على سبيل المثال، حساب الادخار المنظم الشهير في فرنسا، Livret A، يفقد تدريجياً جاذبيته بسبب انخفاض معدل الفائدة (الذي قد ينخفض إلى حوالي 1.7% في أغسطس). أما سوق العقارات، فيتعافى ببطء بسبب ارتفاع أسعار الفائدة على القروض العقارية وعدم وجود حوافز ضريبية للاستثمار في العقارات الجديدة.
في هذا السياق غير المسبوق، يصبح التأمين على الحياة، الذي يمتلكه ما يقرب من 18 مليون مدخر فرنسي، أداة رئيسية للادخار والاستثمار.
على الرغم من تعقيداته الظاهرية، خاصة فيما يتعلق بالضرائب واختيار الاستراتيجية المثلى، فإن التأمين على الحياة يقدم خيارات مرنة وعوائد محتملة مرتفعة. بالإضافة إلى ذلك، يتمتع بمزايا مهمة فيما يتعلق بنقل الميراث، حيث لا يدخل ضمن الأصول التي يتم تقسيمها بين الورثة بهذه الطريقة، مما يسمح بتحسين الجانب الضريبي عند انتقال الأموال إلى المستفيدين.
